Riesgo por diseño, no por esperanza
La ventaja de Indigo Forge en el NOR25 es propietaria y así seguirá. Lo que sigue son los principios que gobiernan cuán grande es una posición, cuándo se limita la exposición y cuándo la estrategia se protege a sí misma — no las reglas de entrada y salida.
La lógica de entrada/salida y los parámetros exactos no se publican — propiedad intelectual confidencial.
Dimensionamiento de posiciones
El tamaño se calcula sobre el equity de la cuenta en el momento de abrir la operación, no con una tabla fija de lotes — así, un drawdown reduce el tamaño automáticamente, antes de que ninguna regla tenga que intervenir.
Límites de exposición
Un techo de posiciones abiertas y de exposición total al NOR25 a la vez, para que una racha de señales correlacionadas no se acumule en una sola apuesta sobredimensionada.
Cortacircuito de equity
Un umbral de drawdown sobre el equity flotante, no solo sobre el balance cerrado, que recorta o detiene la actividad antes de que un período de estrés se convierta en un stop-out.
Drawdown de equity vs. de balance
Las curvas de balance de operaciones cerradas ocultan la pérdida flotante dentro de cada operación. Si una posición pasa tiempo en negativo antes de recuperarse, el drawdown de balance parece leve mientras que el de equity real no. Cada cifra de este sitio se mide sobre el equity.
Dos momentos distintos
El drawdown máximo en % y en $ ocurren en puntos distintos de una curva compuesta — el pico porcentual llega temprano, con capital pequeño; el pico en dólares, más tarde y a mayor escala. Ninguno cuenta la historia completa por sí solo.
Recuperación sin escala
El factor de recuperación — beneficio neto sobre drawdown máximo en $ — es la única métrica que no depende del tamaño de la cuenta, y por eso se usa para comparar conjuntos de parámetros de forma justa en el barrido de optimización.
El NOR25 recibe toda la atención de la estrategia
Cada parámetro está ajustado al régimen de volatilidad, al calendario de swaps y a la ventana de liquidez de un solo índice — no promediado sobre una canasta de instrumentos que se comportan distinto. Esa especialización es el precio de renunciar a la diversificación.
Mira cómo rinde ese intercambio en Rendimiento y backtesting.